Нефтегазовый сектор позволил российским акциям завершить неделю на позитивной ноте
Российские акции уверенно подорожали по итогам торгов в пятницу, 27 января. Долларовый индекс РТС за неделю символически вырос на 0,05%, после снижения на 1,83% неделей ранее. Индекс Мосбиржи по итогам минувшей недели вырос на 1,05% после снижения на 1,5% неделей ранее. Отметим, что вот уже 11 недель подряд индекс IMOEX демонстрирует по итогам недели изменение не более 2,1%, будь то рост или падение. Последний раз столь продолжительный низковолатильный период мы наблюдали в начале 2019 года. Тогда недельные колебания менее 2,1% наблюдались на протяжении 20 недель подряд.
На 19:00 мск:
· Индекс МосБиржи — 2 189,35 п. (+1,04%), с нач. года +1,6%
· Индекс РТС — 992,37 п. (+0,66%), с нач. года +2,2%
По-прежнему считаем, что Индекс МосБиржи еще может снизиться до 2140-2120 пунктов, где будет формироваться плацдарм для очередной атаки на психологическую отметку 2200 пунктов. Дело в том, что позитивная пятничная динамика торгов была обусловлена ростом акций экспортеров, которые реагировали на ослабление курса рубля к доллару. Банк России сейчас не продает юани за рубли в рамках бюджетного правила, и это позволяет экспортерам извлечь выгоду до конца январского налогового периода. Однако после китайских новогодних праздников ЦБ вернется к продажам юаней, и укрепление рубля может оказать давление на экспортеров, которые могут утащить рынок в коррекцию.
Внешний фон нельзя было считать позитивным для российского рынка. Панъевропейский индекс Stoxx Europe 600 символически вырос на 0,12%. Технологические акции в США росли, но индекс S&P 500 пусть незначительно, но снижался. Базовый ценовой индекс расходов на личное потребление (Core Deflator PCE, предпочитаемый ФРС индикатор инфляции) в декабре снизился на 4,4% г/г – самые низкие темпы роста за год. При этом расходы сократились, а инфляционные ожидания также снизились в конце января, способствуя росту потребительских настроений.
Нефть дорожала в первой половине дня, но во второй половине ушла в зону отрицательных значений на фоне снижения аппетита к риску, что демонстрировали фондовые торги в США. Промышленные металлы подешевели. На рынке агрокультур дорожало кофе, кукуруза и сахар. Хлопок, соя и пшеница теряли в цене.
На 19:05 мск:
· Brent, $/бар. — 86,70 (-0,88%), с нач. года +0,9%
· WTI, $/бар. — 80,14 (-1,07%), с нач. года -0,1%
· Urals, $/бар. — 58,89 (-1,44%), с нач. года -8,0%
· Золото, $/тр. унц. — 1 925,52 (-0,19%), с нач. года +5,6%
· Серебро, $/тр. унц. — 23,46 (-1,89%), с нач. года -2,1%
· Алюминий, $/т — 2 619,00 (-0,76%), с нач. года +10,1%
· Медь, $/т — 9 208,00 (-1,30%), с нач. года +10,0%
· Никель, $/т — 28 910,00 (-1,76%) с нач. года -3,8%
Дивидендная доходность индекса МосБиржи составляет 11,0 %. Индекс торгуется с коэффициентом 3,7 к прибыли за прошедший год (P/E).
На 19:05 мск:
· EUR/USD — 1,0853 (-0,36%), с начала года +1,4%
· GBP/USD — 1,2374 (-0,27%), с начала года +2,4%
· USD/JPY — 129,87 (-0,27%), с начала года -1,0%
· Индекс доллара — 102,167 (+0,32%), с начала года -1,3%
· USD/RUB (Мосбиржа) — 69,46 (+0,28%), с начала года -0,6%
· EUR/RUB (Мосбиржа) — 75,4975 (+0,09%), с начала года +1,6%
В фокусе
30 января «Русагро» планирует опубликовать операционные результаты IV квартал и весь 2022 год.
В тот же день «РусГидро» планирует раскрыть итоги операционной деятельности за 2022 год.
ВТБ (MCX:VTBR) в понедельник проведет внеочередное заочное собрание акционеров, на котором будет рассмотрен вопрос размещения дополнительных обыкновенных акций.
Ключевые новости дня
Прибыль банков РФ в 2023 году может превысить 1 трлн рублей, заявил директор департамента банковского регулирования и аналитики ЦБ Александр Данилов. По его словам, банки возобновят раскрытие отчетности по РСБУ в апреле, опубликуют отчетность за 2022 год и первый квартал 2023 года. Средства юрлиц в российских банках в декабре 2022 года выросли на 5,8% (2,4 трлн рублей) после роста на 1,7% в ноябре, говорится в обзоре ЦБ РФ. Средства населения в декабре выросли на рекордные 2,5 трлн рублей, или на 7,6%, после увеличения на 0,9% в ноябре. Позитивные цифры, однако на улучшение финансовых результатов банковского сектора первостепенно будет влиять рост кредитного портфеля.
Итоги российского рынка
Из 10 отраслевых индексов 9 выросли и 1 снизился по итогам дня.
Худшим по динамике стал отраслевой индекс «Химии и нефтехимии» (-0,13%). Акции «ФосАгро» (MCX:PHOR) и префы «Нижнекамскнефтехима (NKNCP) завершили основную сессию в зеленой зоне. Остальные бумаги сектора в минусе. В лидерах снижения префы «Оргсинтеза» (-5,2%), обычка «Нижнекамскнефтехима» (-3%).
Лидером роста стал индекс «Нефти и газа» (+1,4%) В секторе подешевели только префы (TATNP) и обычка (TATN) «Татнефти». Остальные бумаги прибавили в цене. В лидерах обычка (SNGS) и префы (SNGSP) «Сургутнефтегаза» (MCX:SNGS), а также акции «Газпрома» (MCX:GAZP), «Роснефти» (MCX:ROSN) и «Новатэка» (MCX:NVTK).
Из ТОП-25 акций лидеров по объему торгов в пятницу 5 подешевели и 20 подорожали. Лидировали по объему акции Сбербанка (MCX:SBER), ИСКЧ (MCX:ISKJ), «Сургутнефтегаза», Polymetal (MCX:POLY), «Газпрома», «Лукойла» (MCX:LKOH) и «Полюса» (MCX:PLZL). Наиболее существенный рост в ТОП-25 показали акции ИСКЧ (+11,6%). Наиболее существенное снижение – акции ЭнергияРКК (RKKE), подешевевшие на 8,2%, и префы «Саратовского НПЗ» (KRKNP), подешевевшие на 15%,
Из 40 акций индекса МосБиржи 31 подорожала и 9 подешевели по итогам дня.
64,3 % компаний индекса торгуются выше своей 50-дневной МА, 66,7 % торгуются выше своей 100-дневной МА, 54,8 % торгуются выше своей 200-дневной МА.
Корпоративные истории
«Магнит» (MCX:MGNT) планирует в 2023 году открыть около 160 магазинов на Северо-Западе, сообщила директор Северо-Западного округа розничной сети «Магнит» Ольга Колганова. Мощностей действующего распределительного центра компании в Колпино достаточно для обеспечения потребности сети с учетом готовящихся к открытию магазинов, подчеркнула Колганова. Общий объем инвестиций составит более 2 млрд рублей. Позитивная новость для компании. Напомним, «Магнит» не опубликовал финансовую отчетность за III квартал 2022 г. и не платил дивиденды в прошлом году. Продовольственный ритейл чувствует себя весьма комфортно, если судить по отчетности X5 (MCX:FIVEDR) Group. Формируя подушку ликвидности, планы компании по расширению выглядят позитивно.
«Трансконтейнер» (TRCN) (входит в группу «Дело») ожидает в 2023 году роста объема своих перевозок по сравнению с 2022 годом на 5% до 2,8 млн TEU.
Акции ТМК (MCX:TRMK) торговались последний день с дивидендами за 9 месяцев 2022 года в размере 6,78 руб. на акцию. Дивидендная доходность — 7,35%.
